Månadsrapport juni 2017

En något fördröjd månadsrapport på grund av solsemester kommer här månadsrapporten för juni månad. Inläggsfrekvensen har varit sparsam på senare tid, men febril aktivitet har ändå skett under månaden som fortlöpt. Mer om det senare i inlägget. Här är en sammanställning över siffrorna:

Utdelningar  + 1 355,43
Sparande/Uttag  + 3 900,00
Realisation vinst/förlust  + 72,43
Förändring Kapitalbelopp (%)  + 0,30 %
Förändring Kapitalbelopp (Kr)  + 5 327,86
Ingående värde 2017-06-01:  + 470 541,28
Utgående värde 2017-06-30:  + 475 869,14

En rätt skral månad på det stora hela. Inga nämnvärda realisationer har egentligen skett utan det är i huvudsak en något ökad belåning som ligger till grund för ökningen, förutom sparandet och utdelningarna. Mycket courtageutgifter har gått till köp av Ratos, H&M och Handelsbanken i huvudsak. Och Fingerprint

En annan sak som skett är att jag upptagit en ordentlig kredit om 250 000 kr med 3,6% ränta. Syftet har länge varit att minska skuldbördan med olika slags krediter. Men varför ta en ny, större kredit? Efter att ha räknat lite så insåg jag att jag kunde eliminera två stora krediter, med 4,60% ränta och 5,85% ränta på drygt 110 000 kr till en kredit med 3,6% ränta och ändå ha en stor portion pengar över som kan generera avkastning. 100 000 kr går till ett antal aktier som genererar tillräcklig avkastning för att nästan täcka räntekostnaderna för hela lånet. Drygt 700 kr/månad kostar lånet inledningsvis, och avkastningen uppgår till 500 kr per månad i snitt. När skulden är nere i 170 000 kr ger avkastningen mer än räntekostnaden för hela lånet. För att komma ned till det beloppet kommer jag amortera enligt en 12-årsplan som lånet är upplagt på, med ambitionen att extra-amortera minst lika mycket som de tidigare krediterna har kostat varje månad. Jag räknar med att det kommer ta ett år. Därefter räknar jag med att det ska vara möjligt att amortera resterande skuld inom 3 år. Runt 40 000 kr finns också tillgängligt att snabba på återbetalningen, men finns mestadels för att ha lite manöverutrymme lite beroende på hur saker och ting utvecklas i övrigt. Ett lån upplagt på 12 år ska alltså vara borta på totalt 4 år. Så är planen åtminstone. Antalet lån och krediter har reducerats till ett bolån, CSN och en kredit, vilket gör saker och ting lite enklare.

I övrigt har jag också klippt två kreditkort och sagt upp totalt 4 olika krediter där flera inte ens använts på länge, men legat kvar som rester. Man måste kontakta respektive kreditgivare/bank och se till att man avskrivs helt för att det ska försvinna i en kreditupplysning. Det kommer således se lite bättre ut utifrån kreditvärdigheten att dels ha få krediter och förfrågningar, men också ha saker och ting mer samlat. Jag har senaste åren gjort åtminstone en kreditupplysning på mig själv för att se statusen vad gäller innehavda krediter, belopp, förfrågningar och kreditvärdigheten. Jag har också haft endel kontakter med rådgivare på min bank där jag fått lite vägledning när det gäller framtida möjligheter till att köpa en fastighet utöver den vi redan äger. Den nu valda egenvalda strategin bedömer jag ökar möjligheten att komma närmare det målet, men det är också så att jag mycket väl kan tänka mig att ompröva strategin om ett läge uppstår som är mer gynnsamt. Varför inte ta stora delar av Kombiportföljen och den nyligen inrättade investeringen om 100 000 kr utanför Kombiportföljen och rensa bort skulder helt och hållet? Alternativet är mer en sista utväg och jag har kommit att värdesätta kassaflöde mer än att börja om resan från ett lägre kapitalbelopp att investera med. Dessutom skulle det förstöra befintliga kassaflöden som utdelningar genererar. På det stora hela är det också fortsatt väldigt billigt att låna pengar. Uppdateringar kring detta kommer säkerligen framöver.

Bolagsmässigt har jag fokuserat investeringarna i några färre bolag i portföljen under en tid, vilket lär fortsätta under överskådlig tid åtminstone. Jag har därigenom mer fokus på några få bolag som jag bevakar lite djupare än när det fanns ytterligare 10 andra bolag att hålla koll på. Bevakningslistan finns dock hela tiden i bakgrunden och innehåller rätt många bolag jag skulle vilja äga, men då många bolag är rätt högt prissatta i nuläget avstår jag att plocka in fler bolag till portföljen.

Tillsist ägnar jag några rader på Fingerprint, som länge stått för den kanske mest sorgliga kursutvecklingen i portföljen. Aktien är den mest handlade av alla bolag jag äger, mestadels har köpen dominerat. Jag köper och säljer ständigt miniposter så försiktigt som det är möjligt och jag för noga koll på utvecklingen av dels innehavet men också vad som sker kring bolaget. Under hela juni skedde inga säljtransaktioner vilket får ses som en grov miss då jag kunde sålt av ett stort antal aktier med uppåt 4-5 kr/vinst per aktie. Jag missbedömde hur högt den skulle stiga efter att ha bottnat kring 28 kr. Därför har jag fortsatt köpa fler aktier då nyhetsflödet under månaden var exceptionellt positiv. Den har nyligen bottnat igen och därefter stigit något igen. I nuläget har jag drygt 2 000 aktier varav majoriteten ingår i Kombiportföljen och utgör det största innehavet totalt sett. Läget kan komma att förbättras under Q3 och Q4 och kanske att kursen börjar stiga framöver. Men först väntar en Q2 där jag hoppas på ett något bättre läge än Q1 men stålsätter mig för ytterligare besvikelser… Det är riktigt läskigt men samtidigt ett oerhört intressant bolag att äga.

Just nu är det semestertider och kan nog ägna lite mer tid till börsen under månaden, vilket kan öka möjligheterna till fler lyckade affärer. Utdelningarna rullar in i en hygglig takt och ett halvår återstår innan det är dags att utvärdera målen för det här året. Det mål som i nuläget ligger längst bort är målsättningen för rullande 12-månaders utdelning. Det finns en viss risk att målet inte nås, och det finns också en risk att faktisk utdelningsnivå understiger förra årets utdelningsnivå. Men jag kommer fortsätta att ägna tid till att försöka nå målen innan året är slut.

Må gott och investera väl!

Månadsrapport maj 2017

En måttlig utveckling under månaden som involverade ett uttag om 5 000,00 kr minus månadssparande på 2 900,00 kr. Trots detta slutade månaden på plus. En realisation i Kopparbergs hjälpte till att hålla utvecklingen i en positiv utveckling.

Sammanställning enligt nedan:

Utdelningar  +3 234,95
Sparande/Uttag  – 2 100,00
Realisation vinst/förlust  + 680,34
Förändring Kapitalbelopp (%)  + 0,36 %
Förändring Kapitalbelopp (Kr)  + 5 596,33
Ingående värde 2017-05-01:  + 464 944,95
Utgående värde 2017-05-31:  + 470 541,28
Utdelningar under maj 2017:
Datum Bolag Belopp
2017-05-30 Kopparbergs 590,00
2017-05-16 Realty Income Corp 15,75
2017-05-16 Hennes & Mauritz 725,20
2017-05-09 Akelius Residential Pref 370,00
2017-05-09 SAS Pref 1 375,00
2017-05-04 SJR in Scandinavia AB 20,40
2017-05-02 Hemfosa Fastigheter 138,60
Summa 3 234,95 kr

Utdelningsmässigt var maj troligtvis den bästa månaden. Likvidmässigt ligger jag på drygt 70 000 kr i väntan på investeringsmöjligheter, mycket är rätt högt prissatt.

En liten förändring har också skett i portföljstrukturen. Månadssparande kommer tillsvidare ske till två räntekonton. Eftersom de övriga kontona inte genererar ränta så ligger nya likvider på räntekonton, nu till 0,70% ränta vilket är bättre än noll. Likvider som ackumuleras kan också föras in mer specifikt till olika konton, beroende på var de gör mest nytta. Det blir mer troligt att ett jämnt sparande till varje konto varje månad ibland uteblir. Räntekontona kommer inkluderas i sammanställningen för kombiportföljen.

Ett spartips

Jag har inte skrivit något spartips (mig veterligen) på bloggen. Men här kommer ett spartips som berörde mig själv idag, som jag tänkte dela med mig av.

Kylskåpet slutade fungera och efter en stunds felsökning konstaterade jag att kompressorn började ge upp. Det blev helt enkelt aldrig riktigt kallt i kylskåpet. Några hundra kronor i förlorade kylvaror kändes också lite surt. Så, det var bara att försöka hitta ett kylskåp. Gärna från en affär som har sådant i (eget) lager. Alltså, jag kan inte vänta 2-3 dagar för att varan egentligen ligger i ett centrallager… Det är lite bråttom, vilket egentligen inte alltid är bra ur sparhänsyn. Kan man planera långt i förväg kan man oftare hitta bra produkter till bra pris. En generell tumregel.

Efter ett samtal med svärfar (bärhjälp!) konstaterade vi att en större kedja kunde tänkas ha ett prisvärt alternativ. Denna helg hade de försett butikerna med ett parti kyl/frys av märket Samsung, så det är ju egentligen bara att åka och hämta. För säkerhetsskull passade vi på att stanna till vid en annan kedja. Ja, för att så att säga sondera terrängen -i händelse av att inte missa ett eventuellt fynd. Inget fynd gjordes, men säljaren tyckte att vi absolut skulle agera skyndsamt, för snart blir alla vitvaror flera hundra kronor dyrare. Varför då undrade vi. Jo, det införs en skatt på elektronik, en slags miljöskatt.

Va?

Mycket riktigt så har kära miljöpartiet lyckats få igenom en skatt, som åsidosätter det miljöarbete som redan sker i branschen (RoHS exempelvis). Det verkar vara oerhört mycket kritik mot det här, men tydligen ska vi gilla läget. Det värsta med förslaget är att det endast gäller varor som säljs i Sverige.

VA?!

Skatten bygger på samma idé som skatt på kapital, tillgångar eller någon annan av de hundratal skatter inom i princip alla områden som införts med vanföreställningen att bara “de rikaste (underförstått, de flesta människor i landet) ska bidra till en allt mindre produktiv ekonomi, samt att den inkomst du ska leva på inte är summan av det du får över, utan det politikerna tycker att du ska få behålla.

Jag är av åsikten att de flesta skatter i landet införs när risken för budgetunderskott är nära förestående, alternativt total brist på fantasi, ideologiska skäl eller av rent korruptionsrelaterade skäl snarare än att försöka rationalisera i myndighetsträsket, bidragsträsket eller politikerträsket. (Måste verkligen “Samhället” sköta ALLT i ett land?). Ok, införs en skatt för att beta av stadsskulden -kan jag möjligtvis köpa, även om principen “förbjud politiker a.k.a stat, kommun, landsting att låna pengar överhuvudtaget” borde gälla först och främst.

Så till mitt spartips:

  1. Ska du köpa elektronik (ja, i princip allt som drivs av el/batteri), köp före 1 juli 2017.
  2. Sluta köp elektronik i Sverige -köp av elektronik utomlands kommer löna sig ännu mer.

Av ovanstående skäl köpte jag även en frys, det blev ett bra pris för kombinationen. Att de såklart också matchar varandra får väl ses som en bonus. En extrafrys i källaren kan jag tänka mig att damma av när den nya frysen går sönder -då slipper jag betala dyra pengar pga av en s.k “miljöskatt” (annat ord för utsugning), för en sådan om några år. Jag sparar således pengar även i framtiden. Typ… Jag håller tummarna åtminstone!

Må gott och investera väl!

p.s som avskräckande exempel, alltså inte som inspiration, länkar jag till en annan korkad (föreslagen) skatt (samt andra korkade skatter), som införts i Kalifornien, USA: http://www.sfchronicle.com/business/article/California-plans-for-collecting-taxes-on-11119631.php?google_editors_picks=true d.s

Månadsrapport april 2017

Månaden var rätt hygglig på flera sätt. Utdelningsnivån var klart godkänd, sparandet gick in i vanlig ordning samt lägen uppstod att realisera lite vinst i endel innehav.

Sammanställning enligt nedan:

Utdelningar  + 2 316,70
Sparande/Uttag  + 2 900,00
Realisation vinst/förlust  + 1 745,62
Förändring Kapitalbelopp (%)  + 1,50 %
Förändring Kapitalbelopp (Kr)  + 6 962,32
Ingående värde 2017-04-01:  + 457 982,63
Utgående värde 2017-04-30:  + 464 944,95

Utdelningmässigt ser det ut på följande sätt:

Datum Bolag Belopp
2017-04-18 Realty Income Corp 16,10
2017-04-12 Ratos B 392,00
2017-04-12 Hemfosa Fastigheter Pref. 130,00
2017-04-11 Lundbergföretagen B 5,60
2017-04-11 Telia 708,00
2017-04-05 Klövern Pref. 845,00
2017-04-04 Handelsbanken B 220,00
Summa 2 316,70 kr

April var en relativt lugn månad, men endel avyttringar skedde då utdelningar redan erhållits, och jag ser behov av lite större manöverutrymme framöver. Jag har dessutom använt endel pengar till att minska belåningen med hjälp av realiserade vinster (vilket inte syns här). Sakta men säkert betalas den av, och det är fortsatt prioritet att få ned skulder generellt. Samtliga tre lån (CSN, Blancolån och belåning på Avanza) uppgår till cirka 150 000 kr, men minskar framöver med cirka 4 500 kr om planen hålls. Oftast betalas mer, så detta är ett minimum. Störst amortering sker på blancolånet, då beloppet är lägst, men har inte lägst ränta. Avanzas ligger med högst ränta (då skulden är större än vad som omfattas av superlånet. Det är med andra ord en rätt dålig affär ur den synvinkeln. Å andra sidan genererar kontot allt-som-allt en hygglig slant varje månad, så en riktigt dålig affär är det inte. Totalt sett uppgår belåningen, om man mäter den över hela portföljen drygt 14%.

Ambitionen är att vara nästintill skuldfri under nästa år (exklusive bostadslånet förstås). Därefter kan jag förhoppningsvis öka det direkta sparandet till portföljen samt buffertar för att slippa ta lån längre fram.

För övrigt kan jag notera att, om utvecklingen hittills håller i sig, så kan jag titulera mig halv-miljonär framåt årsskiftet. Endast en ökning på cirka 5 000 kr per månad under årets återstående månader betyder att Kombiportföljen kommer överstiga 500 000 kr.

Må gott och investera väl!

En lugnare transaktionsmånad

Även inläggen har varit fåtaliga den senaste tiden, men så kan livet se ut ibland! Jag har varit rätt avvaktande under en stor del av månaden med tanke på den franska valrörelsen, och vad utgången kan tänkas betyda för marknaden. Kanske inte helt oväntat steg börserna kraftigt denna vecka som svar på valresultatet. Etablissemangets guldpojke Emmanuel Macron (Social-liberal) samt anti-etablissemangskvinnan Marine Le Pen (Nationalkonservativ) gick vidare till den andra valomgången. Det återstår att se om de gängse opinionsundersökningarna och de traditionella medierna får rätt den gången, om att den favorit-tippade Macron blir Frankrikes näste president. Tidigare hade de helt fel om att Storbritannien röstade för att lämna EU samt att Trump skulle bli president i USA.

Ur ett investeringsperspektiv är det hela väldigt intressant, främst att se hur marknadsaktörerna påverkas på olika sätt utifrån vad som sker inom politiken i världen. Igår valde jag att kliva ur ett flertal mindre och större innehav (med viss insikt om att det kanske var lite för tidigt). Men det är ibland svårt att vara girig. Innehav jag gick ur har den senaste tiden stigit mellan 5 och 15 procent. Även i innehav där utdelning erhållits i år. Summa summarum genererades ett par-tre tusen i realiserad vinst, varav ungefär hälften gick till att beta av min belåning något.

Utdelningsmässigt blev det drygt 2 000 kr vilket får anses som godkänt. Mer exakta siffror om portföljutvecklingen kommer vid månadsrapporten för april. Just nu är likviderna uppe i drygt 40 000 kr, så det finns lite krut att använda i händelse av att köptillfällen uppstår, men det kanske är bättre att lägga pengarna i en räntefond då väldigt mycket är högt prissatt just nu.

Må gott och investera väl!

Månadsrapport mars 2017

Tiden flyger fram och nu är ytterligare en månad till ända. Portföljen har vuxit något, vilket är glädjande.

Sammanställning enligt följande:

Utdelningar  + 1 680,77
Sparande/Uttag  + 2 900,00
Realisation vinst/förlust  + 1 295,37
Förändring Kapitalbelopp (%)  + 1,28 %
Förändring Kapitalbelopp (Kr)  + 5 876,14
Ingående värde 2017-03-01  + 452 106,49
Utgående värde 2017-03-31  + 457 954,26

En hygglig utdelningsnivå för månaden där en större portion inkom från Castellum, ett innehav jag fyllde på ordentligt alldeles innan utdelningen avskildes. Sparandet gick in i vanlig ordning. För närvarande prioriterar jag fortsatt amortering på skulder samt sparande till buffertar i väntan på att kunna öka sparandet till portföljen.

Ett specifikt bolag ägnas särskild uppmärksamhet just nu och det är Fingerprint. Här har transaktionerna varit många och syftet är att försöka hänga med ned till ett läge då kursen stabiliseras något. Jag har under månaden räknat ut det viktade GAV:et då jag gjort många köp- och säljtransaktioner. Det GAV Avanza redovisar stämmer inte riktigt. Den rättvisande kursen ligger på strax under 70 kr (Avanza redovisar cirka 58 kr, en rätt stor skillnad) och just nu väntar jag på en ny bottennivå att köpa in mig igen på. Ackumulerat alla transaktioner ligger vinst på drygt 4 000 kr då jag hämtat igen lite senaste dagarna. Just nu är manöverutrymmet rätt begränsat då jag samtidigt köpt i andra innehav. Likviderna ligger på totalt 15 000 kr. I allmänhet är jag inte så oroad utifrån bedömning av bolagets möjliga utveckling på några års sikt. Det tycks dock bli sämre innan det blir bättre.

Andra nämnvärda transaktioner under månaden är SJR och Kopparbergs där jag för tillfället är nöjd med nivån på innehaven. Några H&M har också köpts in då aktien backade endel när rapporten kom.

Under april väntas fler utdelningar och sammantaget blir det en rätt hygglig månad.

Må gott och investera väl!

Utdelning från Castellum

Månadens sista utdelning summeras till 575,00 kr och inkom från Castellum. Ett innehav jag fyllde på ordentligt strax innan utdelningen avskildes. Detta är den första utdelningen av sammanlagt två från bolaget det här året. Nästa kommer i slutet på september. Totalt för månaden inkom 1 680,77 kr i utdelningar.

Må gott och investera väl!

Utveckling för hushållsekonomin, nyckeltal

Vid sidan av den dagliga förvaltningen av Kombiportföljen har jag även koll på hushållets hela ekonomi och följer noga ett stort antal nyckeltal och budgetposter. Syftet är givetvis att hålla koll på intäkter och utgifter, men också på tillgångar och skulder. Det har nu gått några år sedan jag började hålla stenkoll på ekonomin.

Här kommer några siffror för hushållsekonomin:

Kombiportöljen, nyckeltal 2015 2016 2017
Kapitalbelopp, Kombiportföljen 290 678 438 644 452 106
Utdelningar, erhållna 12 421 22 634 4 235
Utdelningar, rullande 18 423 26 192 24 003
Utdelningar, per månad 1 035 1 886 352
Tillgångar 4 314 433 4 672 916 4 951 864
Skulder 1 977 596 1 682 857 1 619 987
Eget kapital 2 336 837 2 990 059 3 331 877
Sparkvot 16 % 19 % 25 %

Värt att notera är att Kombiportföljen har vuxit under de senaste tre åren av två skäl. Dels så har det skett genom att spara, erhålla utdelningar samt realisera vinst vid försäljningar. Den har dock inte alltid vuxit stadigt. Endel uttag har skett, som har använts till andra utgifter. Vissa uttag har varit större än andra… Det är främst sedan början av 2016 som uttagen minskat betydligt. Det finns flera förklaringar till detta. Dels så sattes det inte mer pengar än vad som var försvarbart. Vi har också lärt oss att budgetera bättre genom att bygga upp olika typer av målspar och en buffert. Vi har också lärt oss att hålla i pengarna bättre.

En utvecklande resa har skett de senaste åren, där vi lärt oss längs vägen nyttiga lektioner i att hitta rimliga nivåer för olika typer av sparande, att hålla i pengarna bättre samt se till att de pengar som sätts in i Kombiportföljen är på en rimlig nivå så att uttag inte behöver ske. En varierande inkomstnivå under tiden har spelat en stor roll. Vi blev föräldrar för tredje gången, vi flyttade från en liten bostadsrätt till ett större hus. Omständigheter som ställer nya krav! Men det har varit en rolig resa!

På tillgångssidan märks detta tydligt. Numera finns det tillgångar i form av hus, bil, Kombiportföljen, spar- och räntekonton samt framtida pensioner. På skuldsidan har lånen vuxit i takt med detta. Här gjordes en stor extraamortering under förra året som fick ned nivåerna ordentligt. Vi har en rimlig amortering på bolånen utifrån rådande ränteläge, 1,5%. Utöver det finns det endel krediter samt en liten skuld till CSN. Det som fått störst inverkan på skuldsidan är kostnadsdisciplin. De krediter vi skaffar (och de är välavvägda och sällan förekommande) återbetalar vi mycket snabbare för att slippa eventuell påförd ränta. En del av skulderna är i form av belåning på Kombiportföljen och uppgår just nu till cirka 12% av kapitalbeloppet. Samtliga lån amorteras, och det är inte den största skulden (CSN, ca 68 000 kr – 1%) som amorteras mest, utan lånet (blancolån, 56 000 kr – 4,20%) med högre ränta som amorteras mest. När blancolånet är återbetalt så kommer belåningen att amorteras ned till under 5% fortare. När samtliga lån utom bolånet är amorterade kommer amorteringen där att öka till minst 2%, och resterande del gå till att bygga upp en räntebärande buffert till en högre nivå än nuvarande målsättning om 50 000 kr.

Det som är kanske mest glädjande att se är att sammantaget alla insatser vi gjort de senaste åren och de lärdomar vi gjort så har sparkvoten ökat. I år väntas den landa kring 25 %. Skälen till att sparkvoten var lägre tidigare var mindre inkomster, sämre budgetdisciplin och höga uttag.

Utdelningsnivån har stadigt ökat under åren, och i år väntas den rullande utdelningsnivån nå cirka 30 000 kr. Det återstår en hel del arbete att kunna hamna där, men än finns det 9 månader kvar på året, och mycket kan kunna ske på den tiden. Sparandet tuffar på och kommer kunna bibehållas, samt utdelningar som tickar in regelbundet gör att jag troligtvis kommer nära målet. Det som möjligtvis skulle krävas är någon typ av större engångsinsättning som skulle kunna hjälpa till. Just nu ser det inte ut som det skulle vara möjligt, men kanske längre fram.

Detta var ett inlägg utifrån det lite bredare perspektivet. Det kanske väcker lite tankar hos dig!

Må gott och investera väl!

Utdelning från Nordea

Sammanlagt 61,77 kr erhölls för mina 10 st aktier i bolaget. Jag väntar ett tag med att köpa fler aktier i bolaget.

Må gott och investera väl!

Utdelning från Axfood

Fick en liten summa utdelning för det lilla innehavet jag har i Axfood häromdagen. 20 st aktier gav 120,00 kr i utdelning. Jag har ambitionen att öka tidigast om några månader, beroende på hur siffrorna ser ut de närmaste kvartalen.

Må gott och investera väl!

Viktat anskaffningsvärde vid otaliga köp- och säljtransaktioner i en aktie

I brist på ett bättre begrepp använder jag viktat anskaffningsvärde, trots att de flesta exemplen som beskriver detta tycks i huvudsak beskriva om du köper vid flera tillfällen olika mängder aktier till varierad kostnad. I mitt fall är jag nyfiken på vad det viktade anskaffningsvärdet blir då jag köpt och sålt delar av ett totalt innehav otaliga gånger. Till min hjälp använder jag innehavet Fingerprint, ett innehav jag köpt och sålt sedan den 2 juni 2016 på ett av mina konton. Hittills har jag uppdaterat siffrorna för GAV i min kalkylblad, som visas i Avanza, men jag har noterat en längre tid att det avviker något varje gång jag köpt och sålt, men aldrig avyttrat innehavet helt. Så jag beslöt mig för att ta reda på hur det egentligen ligger till…

Avanza har en exporteringsfunktion som gör det möjligt att behandla alla data i ett ‘Google Spreasheet’. Efter att ha spaltat om, sorterat och rensat bort endel onödiga kolumner ser tabellen ut på följande sätt. Notera att endast de senaste transaktionerna finns med, men totalt sätt är det flera hundra rader av transaktioner.

Här har jag valt att förlägga alla köp på ena halvan, och sälj på andra halvan. Köpkurs, antal, typ av transaktion samt summa av varje transaktion finns med. Summerar jag respektive får jag reda på hur mycket det blir tillsammans. Exempelvis får jag veta hur mycket den genomsnittliga köpkursen blir sammanlagt. Just nu ligger den på 75,00 kr / aktie. Värt att notera är också att courtagekostnader räknas in. Samtidigt får jag fram att den genomsnittliga säljkursen ligger på 80,96 kr / aktie, alltså högre än den genomsnittliga köpkursen. Det betyder att jag hittills av det jag köpt och sålt i Fingerprint genererat vinst. Men samtidigt ligger jag som helhet på ett stort minus, men jag kommer till det lite senare.

Om jag nu vill veta hur mycket köp- och säljtransaktionerna har genererat i vinst drar jag helt enkelt bort 80,96 från 75,00 vilket blir 5,96, samt multiplicerar det med antalet säljtransaktioner. Då får jag fram 9 083,08 kr. Det är hur mycket vinst som ackumulerats genom samtliga transaktioner. Avanzas uppgift för GAV är lite missvisande för den beräknas fram på ett annat sätt, nämligen att alla transaktioner utgår från den sammanlagda värdet hela tiden, över tid blir skillnaden rätt stor… I min beräkning får jag fram att det viktade anskaffningsvärdet blir 65,31, alltså där kursen behöver vara för att gå break-even, om jag säljer allt vid ett givet tillfälle. Inte 57,58 som avanza anger. Jag löser också problemet att det totala kapitalbeloppet tyckts ha sjunkit pga av alla transaktioner i Fingerprint.

Så, på detta sätt går det alltså att få fram ett viktat anskaffningsvärde då man genomför flertalet köp- och säljtransaktioner på delar av ett innehav. Värdet för det viktade anskaffningsvärdet ändras varje gång transaktioner genomförs, så jag överför värdet till Kombiportföljen när det sker genom en automatisk länkning mellan sidorna.

Det stora problemet återstår dock – det är en lång resa kvar tills jag ligger helt plus i detta innehav.

Må gott och investera väl!

Svetten lackar pga [Fingerprint]-ras

Ja, där blev det en ordentlig smäll idag i portföljen då Fingerprint gick ut med vinstvarning OCH tillbakadraget utdelningsförslag om 2,00 kr/aktie. Det svänger i tech-branschen. Minst sagt. När ska de verkligen förstå marknaden? För hittills har de uppenbarligen inte läst på ordentligt.

Den enda trösten är väl återigen ordentlig korrigering kring bolagets, marknadens (och aktiekursens) förväntningar på framtiden. Själv har jag lyckats med endel trading under dagen där jag köpt/sålt med vinst faktiskt, men totalt på hela innehavet är det en ordentlig nedgång. Förr eller senare går man på en mina, och även jag börjar tänka på att snart ta smällen, slicka mina sår och ta nya tag. Samtidigt har jag en något längre investeringshorisont än till nästa kvartal… Svårt det där.

Kompletterande köp har kunnat göras i andra, mer stabila och prisvärda bolag för att stärka upp förlusten av den förväntade utdelningen från Fingerprint.

Må gott och investera väl!

Portföljuppdatering mars 2017

Jag försökte hitta den senaste portföljuppdateringen, och upptäckte att senast en sådan skrevs var det höst. Hög tid att uppdatera läget med andra ord. Rätt många förändringar har skett, bolag har tillkommit, innehav har skalats ned och vissa har vuxit…

 

Aktie Tidigare innehav
Nuvarande innehav
Akelius Residential Pref. 23 785,07 23 785,07
Alfa Laval 0,00 958,38
Atlas Copco AB  0,00 530,00
Axfood 0,00 2742,36
Castellum 0,00 13 031,55
DHT Shipping 20 025,80 33 501,40
Fingerprint Cards 0,00 59 423,76
Genova Property Group 2 465,00 9 488,00
Handelsbanken AB (B) 2 760,48 5 670,76
Hemfosa Fastigheter 0,00 9 239,44
Hemfosa Fastigheter Pref. 3 440,72 8 570,40
Hennes & Mauritz AB 8 312,80 23 062,12
Investor AB 7 181,06 3 342,80
K2A Pref. 21 208,00 36 689,30
Klovern Pref. 34 774,78 52 062,85
Kopparbergs 0,00 4 379,00
Investment Latour AB 0,00 721,20
L E Lundbergföretagen AB 0,00 585
Nordea Bank AB 19 643,27 1 078,50
Ratos AB 51 210,64 8 069,10
Realty Income Corp 0,00 5 510,00
SAS Pref. 33 369,98 59 714,05
SJR In Scandinavia AB 0,00 4 610,16
Sdip Tech Pref. 9 339,24 12 761,58
Tele2 AB 34 756,47 561,33
Telia Company 18 589,14 29 014,71
Saltängen Property Invest 5 643,06 0,00
SEB AB
14 921,46 0,00
Investment Kinnevik AB 3 312,30 0,00
Summa 409 129,82

Just nu finns det därutöver drygt 42 000,00 kr i likvider, knappt 10%.  Lite manöverutrymme med andra ord i händelse av en korrigering.

Avyttrade innehav
Flertalet bolag har lämnat portföljen, och man ska även ta i beaktande att vissa bolag avyttrats följt av ett nytt köp (oftast en minipost) för att hålla en närmare bevakning kring bolaget i händelse av att värderingen kommer ned. Det tidigare innehavet i Ratos såldes dagen före rapporten, men jag har sedan dess återköpt två poster i väntan på lägre pris och tydligare besked kring bolagets riktning framåt. Tele2 avyttrades med anledning av kommande utdelningssänkning, och här avvaktar jag lägre ingångskurs. Hittills har den dock fortsatt upp sedan jag sålde…

Nya innehav
Fingerprint Cards är uppenbarligen den i särklass mest dominerande förändringen i portföljen. Aktien har jag ägnat en viss tid att försöka skapa mig en uppfattning om, och även gjort en del korta affärer i, i tradingsyfte. Den har hängt med som ett växande innehav då jag misstänkte att utdelning skulle kunna komma för 2016 (utdelning under 2017), snarare än fortsatt återköp. I det fallet gissade jag rätt, men däremot började jag (uppenbarligen) köpa alltför tidigt.
I övrigt har Castellum hittat tillbaka i portföljen och har vuxit till en hyfsad storlek. I fallet Axfood handlar det om att bredda portföljen att omfatta fler branscher. Investmentbolag som Latour är också en strategi utifrån samma tanke. Under en period ägde jag inga banker, och valen föll på Handelsbanken och Nordea. Månadsutdelaren Realty Income Corp har jag saknat, och när värderingen kom ned till något mer sansade nivåer (även om det ännu inte är riktigt rea-pris) så passade jag på att köpa lite. Valutakursen är också en aspekt att ta hänsyn till men mycket tyder på att nettoinflöden till USD är fortsatt starka på sikt, så jag ser ingen anledning att vänta. Kopparbergs är ett spännande innehav och kan tänka mig att äga en något större post än i nuläget.

Må gott och investera väl!

Utdelning från K2A Pref.

Det var ett tag sedan det damp ner utdelningar men månadens nu är sitter månadens första utdelning på kontona. Den här gången var det kvartalsutdelning från bolaget som förvaltar Sveriges enda Rymdcampus, i Kiruna, men också studentbostäder i flera av landets universitetsstäder.

660,00 kr adderades till portföljen.

Fler utdelningar från fastighetsbolag väntar denna månad, däribland Castellum och Realty Income Corp.

Må gott och investera väl!

Månadsrapport februari 2017

Här är månadsrapporten för februari 2017.

Sammanställning enligt följande:

Utdelningar  + 2 463,83
Sparande/Uttag  + 2 900,00
Realisation vinst/förlust  + 3 984,27
Förändring Kapitalbelopp (%)  + 2,07 %
Förändring Kapitalbelopp (Kr)  + 9 348,10
Ingående värde 2017-02-01:  + 442 758,87
Utgående värde 2017-02-28:  + 452 106,49

Månadens händelser

Februari har varit en transaktionsintensiv månad, milt sagt. Hela innehavet i Ratos och Tele2 såldes med en hygglig vinst. Därefter har antalet innehav i portföljen utökats ordentligt, mestadels betraktade som kontrollposter. En mini-post i innehav som Atlas Copco och Lundbergföretagen pryder numera portföljen. Tanken är att utöka dessa innehav under lång tid framöver, väldigt försiktigt. Sammanställning går att läsa här.

Utdelningsmässigt var det en stark månad, sparandet gick in som planerat och portföljen som helhet har vuxit med drygt 9 000 kr. Just nu har rullande 12-månaders utdelning sjunkit till ca 23 000 kr, så det återstår endel jobb för att få upp den siffran till målet om 30 000 kr för året.

Må gott och investera väl!